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El multimillonario alemán Mathias Döpfner y KKR están cerca de llegar a un acuerdo para dividir el gigante de los medios Axel Springer, en un movimiento que permitiría a una de las firmas de capital privado más grandes del mundo retirarse de los medios de comunicación después de cinco años turbulentos.
Se espera que las dos partes discutan la estructura propuesta de un acuerdo que daría a KKR el control mayoritario del lucrativo negocio de clasificados de la empresa en una reunión de su consejo de supervisión el jueves, según cuatro personas familiarizadas con el asunto.
El acuerdo – que valora a toda la empresa en 13.500 millones de euros, incluidos más de 10.000 millones para el negocio de clasificados – ya ha sido discutido varias veces en reuniones anteriores del consejo, dijeron dos de las personas.
El Financial Times informó por primera vez que las dos partes estaban en conversaciones sobre una división en julio.
Un acuerdo permitiría a Döpfner, quien ha sido CEO desde 2002, afianzar su control sobre los medios de comunicación de la empresa. Incluyen los sitios de noticias de EE. UU. Politico y Business Insider, así como el tabloide alemán Bild y su hermana de formato sábana Die Welt.
Se espera que Döpfner mantenga una participación minoritaria en la división de clasificados, que incluye la plataforma de empleo StepStone y la unidad de publicidad inmobiliaria Aviv. Lo mismo hará Friede Springer, vicepresidenta de la empresa y viuda de su fundador.
La división de Axel Springer marcaría un nuevo capítulo en una asociación de cinco años en la que KKR llevó la empresa a privado en 2019 en un acuerdo que valoró al editor en 6.700 millones de euros. Junto con el Canada Pension Plan Investment Board (CPPIB), posee una participación del 48,5 por ciento en el negocio con sede en Berlín.
KKR obtendría un mayor control sobre la unidad de clasificados, allanando el camino para que la firma con sede en Nueva York salga de su inversión. Anteriormente, había esperado lanzar una oferta pública inicial para StepStone, asegurando una valoración de hasta 7.000 millones de euros, pero ese plan se ha pospuesto repetidamente después de una caída en las cotizaciones europeas.
La división también liberaría a KKR y CPPIB de la sucesión de controversias que han afectado al negocio de noticias de Axel Springer. Estas incluyen acusaciones de acoso sexual por parte de un ex editor de Bild y acusaciones de interferencia editorial por parte de Döpfner.
Más recientemente, KKR se vio envuelta en una amarga disputa entre el jefe de un fondo de cobertura Bill Ackman y Business Insider después de que publicara acusaciones de plagio contra su esposa.
La división llega en un momento en que Döpfner, de 61 años, quien forma parte de los consejos de Netflix y Warner Music Group y ha forjado una amistad con Elon Musk, busca expandir su presencia en el mercado de medios en inglés, particularmente en EE. UU.
Intentó sin éxito comprar el Financial Times en 2015, en su lugar compró Business Insider más tarde ese mismo año. En 2021, adquirió Politico por un precio de alrededor de $1.000 millones.
Axel Springer y KKR declinaron hacer comentarios.
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