“
Luego, el analista de Motley Fool Anthony Schiavone se une a la presentadora Mary Long para analizar UPS y su relación de enemigos íntimos con Amazon.
Regístrese en Breakfast News, el boletín informativo diario gratuito sobre el mercado de The Motley Fool: www.fool.com/breakfastnews
Para ver episodios completos de todos los podcasts gratuitos de The Motley Fool, consulte nuestro centro de podcasts. Para comenzar a invertir, consulte nuestra guía para principiantes sobre cómo invertir en acciones. A continuación se muestra una transcripción completa del video.
¿Alguna vez has sentido que te perdiste la oportunidad de comprar las acciones más exitosas? Entonces querrás escuchar esto.
En raras ocasiones, nuestro equipo de analistas expertos emite una recomendación de acciones de “Double Down” para las empresas que creen que están a punto de explotar. Si te preocupa que ya hayas perdido la oportunidad de invertir, ahora es el mejor momento para comprar antes de que sea demasiado tarde. Y los números hablan por sí solos:
En este momento, estamos emitiendo alertas de “Double Down” para tres empresas increíbles, y puede que no haya otra oportunidad como esta en el futuro cercano.
Este video se grabó el 16 de diciembre de 2024.
Ricky Mulvey: ¿Qué se necesita para que compres un nuevo iPhone? Estás escuchando Motley Fool Money. Soy Ricky Mulvey, acompañado hoy por alguien a quien un vendedor le está enviando un mensaje de texto para comprar un broche. Realmente disfruto nuestras grabaciones previas a las grabaciones. Es Asit Sharma. Gracias por estar aquí, hombre.
Asit Sharma: Ricky, es muy divertido estar aquí y apartar mi mente de la mañana de los lunes.
Ricky Mulvey: Tenemos mucho de qué hablar, Asit.
Asit Sharma: Estoy prestando atención.
Ricky Mulvey: En primer lugar, bienvenido al índice NASDAQ 100 de MicroStrategy. La antigua empresa de software empresarial convertida en empresa de tenencia de Bitcoin ha ganado aceptación mainstream en el índice. Esto es algo que muchos inversores pensaron que esta empresa iba a explotar. Incluido yo pensé que había mucho riesgo en poner la cantidad de Bitcoin que esta empresa puso en su balance, y ahora está en el NASDAQ mainstream. Asit, ayúdame a entender esta noticia. ¿Qué piensas de esta empresa añadida al índice?
Asit Sharma: Bueno, miro hacia el S&P 500, Ricky, y ellos tienen al menos un minero. Creo que aún en el índice hay un minero de oro. Eso es un proxy para el precio y el valor del oro. Si usamos esa lógica aquí en el lado del NASDAQ, tal vez tenga algo de sentido. Ahora, técnicamente, se supone que el NASDAQ 100 se centra en instrumentos no financieros, y MicroStrategy recibe un pase porque en realidad tiene un pequeño negocio operativo en su interior. Pero en realidad, esto está agregando una empresa financiera al NASDAQ 100. Sin embargo, es una empresa que ha captado mucha atención como ese proxy para el valor del Bitcoin. Podrías decir, en general, esto se trata de tecnología, cómo cambia la tecnología. Tengo sentimientos encontrados.
Ricky Mulvey: Aquí está lo que no entiendo. Analizas acciones para vivir, así que vamos a apoyarnos en esa experiencia aquí. Según Bloomberg, MicroStrategy posee alrededor de $45 mil millones en Bitcoin. La capitalización de mercado de esta empresa es de $100 mil millones. Sé que el negocio de software empresarial no es una empresa de $55 mil millones. Asit, ayúdame a entender ese premium. ¿Qué está pasando ahí?
Asit Sharma: Nadie le ha dicho a algunos inversores que realmente pueden comprar Bitcoin en bolsas reguladas.
Ricky Mulvey: Siguiente pregunta.
Asit Sharma: No quiero ser tan sarcástico aquí. Déjame darte una respuesta justa.
Ricky Mulvey: Asit, puedes ser lo que quieras, siempre y cuando seas Asit. Gracias por estar en el programa de hoy.
Asit Sharma: Mi maestra de segundo grado me lo dijo, y fue tan inspirador. Realmente aprecio que me lo recuerdes. Eso es genial. Tomaré otra oportunidad rápida en esta respuesta.
Ricky Mulvey: Adelante.
Asit Sharma: Es una forma fácil para algunos inversores de comprar Bitcoin. Existe la posibilidad de que el rendimiento que la empresa menciona, su rendimiento en Bitcoin, podría ser algo en el futuro. A medida que construye esta enorme base de Bitcoin en su balance y el Bitcoin aumenta de valor, ese rendimiento futuro, prestar su Bitcoin para obtener un retorno, valdrá algo grande. Creo que la capacidad de MicroStrategy en el futuro, tal vez de vender parte de su Bitcoin e invertir en otras cosas relacionadas con las criptomonedas, es atractiva para algunas personas, pero en general, es simplemente una apuesta sobre el valor futuro del Bitcoin. Yo sería cauteloso.
Ricky Mulvey: Oh, no creo que Michael Saylor tenga la intención de vender nunca Bitcoin. Si lo escuchas en cualquier conversación, entrevista o comunicación, Sr. Asit, es un gran vendedor, entre otras cosas. Quizás sea un gran. Esa es una calificación realmente buena.
Asit Sharma: Tener un hobby como CEO en esta época. Eso, de nuevo, suena un poco sarcástico, pero no lo es. Vamos a jugar la lógica. Si estás dirigiendo una empresa que está en el índice NASDAQ 100, deberías ser un buen vendedor de tus productos y/o servicios.
Ricky Mulvey: Quizás no hasta el punto de MicroStrategy, que realmente se ha centrado en Bitcoin. ¿Esperas ver más empresas a medida que vemos esta aceptación mainstream entre inversores, reguladores e incluso políticos, la administración entrante le gusta su Bitcoin. ¿Esperas ver más empresas poniendo más Bitcoin en su balance en los años venideros?
Asit Sharma: Sí. MicroStrategy quiere ser la empresa conocida como una empresa de tesorería completa para Bitcoin. Eso significa que sus reservas, su balance, sus activos líquidos como función de su tesorería. Cómo maneja sus cosas, todo está en Bitcoin. Pero otras empresas van a querer cubrir los activos financieros en sus balances. Es una forma de participar tanto en la nueva tecnología como en un instrumento que podría almacenar algún valor. Veremos más de esto, no en grandes medidas por empresas sensatas que tienen modelos de negocio muy diversificados, pero veremos una pequeña tendencia en esta dirección.
Ricky Mulvey: Pasemos a esta historia de Apple. The Wall Street Journal informa que Apple está replanteando el iPhone y dando algunos detalles sobre cómo lo están haciendo. Paso 1, Apple planea introducir un teléfono más delgado y más barato con un sistema de cámara simplificado, con la esperanza de que un precio más barato atraiga a más personas a comprar un nuevo iPhone. Luego, el paso 2, que es que Apple planea dos dispositivos plegables. The Wall Street Journal dice: “Un dispositivo más grande destinado a ser una computadora portátil tendría una pantalla que se despliega hasta casi el tamaño de algunos monitores de escritorio de 19 pulgadas y un modelo más pequeño se desplegaría a un tamaño de pantalla más grande que un iPhone 16 Pro Max, pero esto estaría destinado a ser un iPhone plegable”. Sé que estás regresando. ¿Quieres que los teléfonos sean menos distractivos, pero alguno de estos te resulta interesante como comprador? ¿Quieres un teléfono inteligente plegable?
Asit Sharma: Creo que tienes que competir si eres Apple como innovador para mantener ese manto de ser la empresa de dispositivos Ford. Hay un argumento de que incluso si Apple no piensa que un teléfono plegable es la mejor propuesta de negocio, ahora casi tienen que llegar al mercado con algunos. Me gusta lo más delgado en cuanto a factores de forma, y me gusta lo más barato. Lo que está haciendo Apple aquí es realmente ampliar su capacidad para incitar a los clientes a tener que cambiar, y cambiar en el futuro podría significar simplemente cambiar a algo con lo que estén más cómodos ahora que aparentemente hemos agotado toda esa emoción innovadora. Hemos visto cómo se va desvaneciendo con cada lanzamiento de iPhone. Me gusta esta estrategia, y creo que Apple debería estar haciendo esto. Creo que deberían ofrecer una elección de factores de forma y establecerse en el que la masa de consumidores que van a actualizar comience a adoptar y disfrutar realmente.
Ricky Mulvey: Bueno, hay algunos desafíos de ingeniería significativos aquí, y no querría apostar contra los ingenieros de Apple, pero hay un problema con muchos de los teléfonos plegables, que es que cuanto más los usas, más tienes una pantalla arrugada en el medio en el punto de plegado. Para una empresa como Samsung, ha visto que sus teléfonos plegables han disminuido en ventas a medida que ha intentado introducirlos. Pero cuando miras este concepto, ¿qué crees que Apple necesita descubrir antes de presentarlo a un mercado masivo?
Asit Sharma: Podría estar trabajando en esa línea. Apple es conocida por la claridad de su producción. Siempre han sido líderes en eso, los colores espectaculares que parece que obtenemos con las generaciones posteriores de sus dispositivos. Creo que para ellos, esto es un problema de la cadena de suministro, Ricky, y es uno que solíamos pensar que Apple podía resolver de la noche a la mañana en el pasado. Creo que la empresa todavía tiene mucho que ofrecer a los consumidores en términos de innovación. Estaría trabajando en este problema, y sería fantástico si pudieran resolverlo. Inmediatamente tendrían una ventaja sobre Samsung y reavivarían el interés en este factor de forma.
Ricky Mulvey: La otra forma en que está tratando de reavivar el crecimiento es con ese Vision Pro, pero todavía está tratando de descubrir un camino exacto a seguir, según informa The Wall Street Journal. Todavía está indeciso sobre cómo encontrar ese camino exacto a seguir. Creo que es una pregunta interesante porque hay algunos, diría yo, osos en el Apple Vision Pros diciendo que esto será recordado en el Salón de fracasos. Este será un gran error. Pero quizás pueda funcionar. Creo que hay algunos casos de uso interesantes. Tuve la oportunidad de probar uno yo mismo. Si vas a una tienda de Apple, puedes inscribirte para una demostración y te dan un pequeño espectáculo de fuegos artificiales. Es bastante genial. Pero digamos que Tim Cook, CEO, te ha contratado, Asit, como consultor para descubrir este camino a seguir. Necesitamos encontrar algo de crecimiento, y tu departamento es el Apple Vision Pro. Asit, ¿qué aparece en tu presentación de PowerPoint como consultor para lo que pueden hacer con el Apple Vision Pro?
Asit Sharma: Tim, tienes dos grandes problemas con el Vision Pro. Hola, Sr. Cook, señor. Tenemos dos grandes oportunidades con el Vision Pro. La primera es que tenemos una oportunidad de peso. La tecnología es asombrosa, pero me cansé después de una prueba muy corta y creo que para llevar este producto al mercado masivo para los consumidores, necesitamos trabajar en el factor peso. La segunda oportunidad es que tenemos una oportunidad de computación aquí. No creo que realmente hayamos mantenido al día la incorporación de la inteligencia artificial a los dispositivos. Esta es una oportunidad para nosotros aprovechar la experiencia en inteligencia artificial que el mundo aún no ha visto para ser competitivos con algunos modelos que probablemente serán introducidos por Meta e incluso por Alphabet en un futuro cercano. Creo que estas dos oportunidades son las que podemos capitalizar. En tercer lugar, diría que necesitamos enfocarnos un poco más en el mercado empresarial. Deberíamos bajar un poco el precio a medida que mejoramos el cociente tecnológico del Vision Pro y comenzar a usarlo para la colaboración empresarial. Ese ha sido el plan de Meta desde el principio, y creo que pronto estarán presionando el acelerador en esta idea en los próximos dos años.
Ricky Mulvey: Te doy uno gratis, que es que configuras algunos quioscos de Apple en diferentes aeropuertos y luego permites a las personas alquilar el Vision Pro para diferentes vuelos en avión, para que puedan ver una película, jugar con él mientras están en un vuelo. Ese es gratis, el siguiente no lo es. Asit Sharma, esto proviene de Breakfast News, que es nuestro correo electrónico gratuito al que puedes inscribirte, incluiremos un enlace en la descripción. Cada día, hay una pregunta para que la gente hable. La pregunta de hoy es sobre esta historia, preguntando cuál será el próximo gran generador de ingresos de Apple y por qué. Vision Pro, gafas inteligentes, a las que aún no hemos llegado, el iPhone plegable, algo más, o quizás no lo tenga. Este es un negocio maduro.
Asit Sharma: En una reunión de investigación en un equipo más pequeño de Motley Fool, mencioné la idea de que Apple estaba perdiendo un poco más de su competitividad cuando Jony Ive dejó la empresa. Muchos de mis colegas analistas me desafiaron ferozmente diciendo que Apple todavía tiene mucho poder de diseño y mucha potencia de innovación que el mercado aún no ha visto, así que voy a ir con algo más porque obviamente mis amigos saben algo que yo no sé sobre la empresa.
Ricky Mulvey: Pasemos a esta historia destacada en The New York Times. Creo que esto es interesante porque te animará, espero, como inversor, a pensar en cómo podrían ser interrumpidas las empresas que posees. Hay un nuevo servicio de transporte que se está implementando en Washington, DC que realmente está tratando de superar a Uber. The New York Times informa que Empower, sí, la empresa se llama Empower ahora, realiza 100,000 viajes por semana en Washington, y eso es ahora más que los taxis de la ciudad. Aquí está la premisa. Los conductores pagan una tarifa de suscripción fija a la empresa cada mes, que es de alrededor de $350. Luego pueden establecer sus propias tarifas para los viajes y llevarse el 100% de la tarifa. Este es un modelo muy diferente al de Uber y Lyft, que prefieren quedarse con una parte de cada tarifa que les pagas. Creo que, al menos desde el lado del consumidor, es tentador agrupar a todas estas empresas de logística en un solo grupo y decir: Hey, todas hacen lo mismo. ¿Hay diferenciadores aquí, o UPS, nos enfocaremos en ellos primero, tienen un foso? Si es así, ¿cuál es?
Anthony Schiavone: Sí, creo que UPS definitivamente tiene un foso alrededor de su negocio. Podemos discutir si ese foso está creciendo o disminuyendo, pero esta empresa definitivamente tiene algunas ventajas competitivas. Creo que el principal es las barreras de entrada en este negocio. Piensa en cuántos miles de millones de dólares se necesitarían solo para replicar su red de camiones, aviones, almacenes, incluso su fuerza laboral. Estamos hablando de cientos de miles de millones de dólares, y eso ni siquiera incluye la equidad de marca que UPS ha construido realmente a lo largo de su historia de más de 100 años. Sé que hablaremos de Amazon en un momento, pero Amazon gastó más de $100 mil millones construyendo su red de entrega durante los últimos 15 años aproximadamente. Todavía son uno de los mayores clientes de UPS.
No creo que haya muchas empresas con $100 mil millones esperando para ser invertidos. Esa barr