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El director ejecutivo de Standard Chartered, Bill Winters, dijo que un límite de la UE a los bonos de los banqueros había creado malos incentivos, ya que el prestamista con sede en Londres utilizó la abolición de la medida en el Reino Unido para reducir su salario en un 40 por ciento a favor de aumentar su bono potencial.
“El efecto del [límite de bonos] fue que todos obtuvieron un aumento grotesco en el salario fijo”, dijo en una llamada con periodistas el viernes. “Digo grotesco porque era exactamente el incentivo equivocado para… recortar cupones y no hacer un trabajo muy bueno”.
Winters, de lejos el CEO con más antigüedad de un banco del Reino Unido, ganaría este año £13.1 millones, más del doble de lo que ganó en 2022, si cumpliera todos los objetivos, pero su salario base disminuiría. “Tendré que explicarle a mi madre por qué mi salario ha sido reducido a la mitad”, bromeó Winters en la llamada.
“Mi motivación en Standard Chartered nunca ha sido el pago”, dijo. En lugar de eso, dijo, se trataba de ser “parte de una franquicia fantástica”.
El paquete salarial de Winters para 2024 de £10.7 millones fue casi un 50 por ciento más alto que el año anterior debido a los pagos de un plan de incentivos.
El salario del director financiero, Diego De Giorgi, se reducirá un 33 por ciento bajo el nuevo modelo, con un paquete total que puede llegar a valer hasta £7.7 millones si se cumplen los objetivos. Él ganó £2.8 millones en 2024.
StanChart dijo que la reestructuración, que anunció junto con los resultados anuales el viernes, “representa el cambio más significativo en muchos años” en la forma en que se paga al personal de alto nivel.
Barclays y HSBC han tomado medidas similares para reducir el salario fijo de los altos ejecutivos y aumentar los bonos relacionados con el rendimiento.
El Reino Unido anunció planes para abolir el límite en 2023, como parte de un plan post-Brexit para impulsar la City de Londres. La UE había introducido el límite como un intento de frenar la toma de riesgos tras la crisis financiera de 2008.
Los beneficios antes de impuestos de StanChart cayeron un 30 por ciento en los últimos tres meses del año pasado debido al aumento de los costos, incluso cuando sus negocios de riqueza y mercados generaron mayores ingresos.
El banco informó de beneficios antes de impuestos de $800 millones para el cuarto trimestre, frente a los $1.1 mil millones del año anterior y por debajo de las estimaciones de los analistas de $983 millones. Sus beneficios antes de impuestos subyacentes, ajustados para tener en cuenta la reestructuración y otros costos, fueron de $1 mil millones, en línea con las estimaciones de los analistas.
Winters dijo que los resultados del año completo, en el que los beneficios antes de impuestos reportados aumentaron un 19 por ciento a $6 mil millones, fueron “sólidos”.
“Nuestra estrategia… está funcionando a pleno rendimiento”, dijo Winters, quien ha dirigido el banco desde 2015. StanChart dijo en octubre que duplicaría la inversión en su negocio de gestión de patrimonios y cambiaría su enfoque de clientes nacionales más pequeños hacia instituciones globales.
El banco anunció recompras de acciones por valor de $1.5 mil millones y dijo que planeaba devolver al menos $8 mil millones a los accionistas de forma acumulativa desde 2024 hasta 2026.
Los ingresos por intereses netos para el año fueron de $10.4 mil millones, superando el objetivo del banco de $10.25 mil millones, incluso cuando un período de aumento de las tasas llegó a su fin.
StanChart tomó cargos por reestructuración de $441 millones para el año, incluidos $156 millones para su programa de ahorro de costes, conocido como “Ajuste para el Crecimiento”. El banco dijo el año pasado que planeaba ahorrar alrededor de $1.5 mil millones en un período de tres años mediante la simplificación de sistemas.
Su negocio de riqueza, un enfoque clave para el banco, informó de un aumento del 36 por ciento en los ingresos para el trimestre, mientras que los de su unidad de mercados aumentaron un 47 por ciento a medida que los ingresos por operaciones de trading se dispararon.
El rendimiento subyacente sobre el capital tangible de StanChart, una medida de rentabilidad, fue del 11.7 por ciento para el año, frente al 10.1 por ciento del año anterior. Elevó su objetivo para 2026 del 12 por ciento a “aproximadamente el 13 por ciento”.
Las acciones de StanChart ahora han superado el nivel en el que estaban cuando Winters asumió el cargo, habiendo subido más del 80 por ciento desde que lamentó su precio “malo” hace un año.
Sin embargo, las acciones siguen cotizando con un descuento sobre el valor en libros de los activos del banco. Sus acciones listadas en Hong Kong subieron un 1 por ciento el viernes antes de reducir las ganancias para bajar un 0.4 por ciento.
Este mes, nombró a Maria Ramos, actual miembro del consejo de StanChart y ex directora ejecutiva del banco sudafricano Absa, como su próxima presidenta.
En 2019, Winters criticó a los inversores “inmaduros” que protestaron por su salario.